تحلیل آن چین (On-Chain) چیست؟بررسی داده های درون زنجیره ای

تحلیل صحیح در بازار ارزهای دیجیتال، نقش بسیار مهمی را ایفا می‌کند. در واقع بدون تحلیل صحیح نمی‌توان انتظار داشت که سرمایه‌گذاران حاضر در این عرصه به موفقیت برسند. تحلیل آن چین (On Chain) یا درون زنجیره ای در ارز دیجیتال از جمله اصلی‌ترین و مهم‌ترین تحلیل‌های موجود در این بازار به شمار می‌‌آید که توجه به آن یک امر کاملاً ضروری محسوب می‌شود.

تحلیل on Chain بیان می‌دارد که کلیه کاربران فعال در حوزه ارزهای دیجیتال باید تصمیم‌گیری‌های خود را بر مبنای شفاف‌ترین اطلاعات ارائه شده ارائه دهند. به طور کلی شفافیت در این نوع تحلیل نقش بسیار مهمی را ایفا می‌کند. با ما همراه باشید تا در این متن،‌ میزان آگاهی شما را در مورد تحلیل مذکور افزایش دهیم.

شناخت تحلیل آن چین (On-Chain) در بازار ارز دیجیتال

تحلیل آن چین (On Chain) یا درون زنجیره ای در ارز دیجیتال یک نوع تحلیل خاص محسوب می‌شود. خاص بودن این تحلیل را می‌توان به ساختار کلی آن مرتبط دانست. برخلاف اکثر تحلیل‌های موجود در این حوزه، تحلیل آن چین یک تحلیل نوظهور و جدید محسوب می‌شود.

این تحلیل تلاش دارد تا با شناخت و بررسی کلیه پایه‌های امر سرمایه‌گذاری، فعالیت کلی مربوط به یک توکن را مورد بررسی قرار دهد. این کار با بررسی توکن مربوطه در داده‌های بلاکچین صورت می‌گیرد. کلیه تحلیل‌گرانی که در بازار رمزارزها فعالیت می‌کنند همواره قصد دارند تا به کمک استفاده از تحلیل‌های خاصی همچون تحلیل‌های آن چین میزان اطلاعات خود را در رابطه با یک شبکه خاص افزایش دهند.

افزایش اطلاعات در این حوزه منجر به آن می‌شود که کاربران بتوانند میزان تحرکات قیمتی ارزهای دیجیتال مختلف را به خوبی پیش‌بینی کنند. این پیش‌بینی نیز نتیجه‌ای به جزو خرید و فروش در زمان مناسب و به دست آوردن سود بسیار زیاد، به دنبال نخواهد داشت. با توجه به این مورد باید گفت که تحلیل آن چین یک تحلیل کاملاً ضروری برای کلیه افرادی محسوب می‌شود که چه به صورت مبتدی و چه به صورت حرفه‌ای در حوزه ارزهای دیجیتال فعالیت دارند.

تحلیل مذکور اطلاعات مختلفی را به صورت آنی در اختیار ما قرار می‌دهد، اما به طبع با ادامه‌دار کردن تحلیل آن چین در ارز دیجیتال می‌توان به دانش بیشتری در رابطه با رمزارز مدنظرتان دست پیدا کنید.

از جمله مهم‌ترین اطلاعات مربوط به این نوع تحلیل می‌توان به مواردی همچون میزان تراکنش‌های کلی، شناخت جزئیات پاداش‌ها و همچنین موارد خاصی همچون تعداد ورودی‌ها و خروجی‌های بازار اشاره کرد. باید به این نکته اشاره کنیم که تحلیل آن چین انتخاب خوبی به منظور شناخت همبستگی قیمتی نیز محسوب می‌شود.

یک مثال:

به منظور شناخت بهتر تحلیل On Chain در ارزهای دیجیتال بهتر است به سراغ یک مثال در این زمینه برویم.

تصور کنید که تحلیل آنچین خاصی را بر روی ارز تتر انجام دهیم. این تحلیل خاص به ما کمک خواهد کرد تا مواردی همچون مقدار پذیرش کلی سرمایه‌گذاران در این ارز را خیلی راحت به دست بیاوریم. وقتی بتوان مشاهده کرد که میزان پذیرش کلی سرمایه‌گذاران در یک ارز خاص افزایش چشم‌گیری یافته است،‌ می‌توان امید داشت که ارز مربوطه میزان رشد مناسبی را در آینده تجربه خواهد کرد. این یکی از مهم‌ترین کاربردهای مربوط به تحلیل آنچین محسوب می‌شود.

علاوه بر این، با استفاده از تحلیل On Chain می‌توان به موارد خاصی همچون کیفیت کلی فعالیت ماینرهای ارزهای ویژه‌ای همچون تتر و بیت‌کوین دست یافت. این موضوع نیز یک انتخاب عالی برای کاربرانی محسوب می‌شود که قصد دارند با کم‌ترین میزان ضرر، به فعالیت در حوزه رمزارزها بپردازند.

به طور کلی باید گفت که این تحلیل همانند تحلیل‌های مربوط به بازار سهام به کلیه کاربران کمک خواهد کرد تا بتوانند درک بهتری از روند پیش‌بینی‌های قیمتی ارزهای مختلف به دست بیاورند. امری که به شدت اهمیت دارد و موضوعی ضروری برای کلیه فعالان دنیای کریپتوکارنسی محسوب می‌شود.

 استفاده هم زمان از تحلیل On-Chain با سایر تحلیل‌های ارز دیجیتال

حتی اگر تحلیل آن چین در ارز دیجیتال یک تحلیل بسیار دقیق و کاملاً حرفه‌ای هم باشد، نمی‌توان تنها به آن اتکا کرد. در واقع افرادی که در حوزه کریپتوکارنسی فعالیت می‌‌کنند نباید تصمیمات خود را تنها بر اساس یک نوع تحلیل بگیرند. همین امر موجب شده است تا نیاز به ترکیب نتایج حاصل ار تحلیل آنچین با تحلیل‌های پیشرفته دیگر نیز وجود داشته باشد.

به طور کلی باید گفت که امکان ترکیب نتایج آنچین با سایر تحلیل‌های حرفه‌ای یکی از مهم‌ترین مزایای این تحلیل محسوب می‌شود. این در حالی است که تحلیل‌های سنتی معمولاً‌ چنین قابلیتی را به شما ارائه نمی‌دهند.

دلیل چنین موضوعی را می‌توان خاصیت فردی تحلیل‌های قدیمی دانست. خوشبختانه چنین مشکلاتی در تحلیل‌های جدید و خاصی همچون آنچین به طور کامل از بین رفته‌اند و به همین دلیل می‌توان نتایج حاصل از آن‌ها را در کنار نتایج حاصل از سایر تحلیل‌ها مورد بررسی قرار داد. این ویژگی‌ خاص موجب می‌شود تا کاربران بتوانند صرف نظر از تحلیل ابتدایی خود، از تحلیل آن چین نیز بهره‌مند شوند و از آن نهایت استفاده را ببرند.

بررسی اطلاعات درون زنجیره ای در معاملات ارز دیجیتال

برای استفاده از تحلیل on-chain نیاز است که اطلاعات شما همواره به روز باشد. معامله گران بازار ارز دیجیتال لازم است شاخص‌های زیر را در طی  بررسی و تحلیل در نظر داشته باشند:

• آدرس‌های فعال (Active Addresses)
• حجم معاملات (Trading Volume)
• نرخ هش (Hash rate)
• تعیین ارزش با شاخص NVT
• مدل موجودی به جریان (Stock to Flow Model)
• درآمد ماینرها (Miner Revenue)

شاخص های On-Chain برای ارزیابی قیمت یک ارز دیجیتال

اگر معامله گر بازارهای ارز دیجیتال باشید، در هنگام ترید باید همواره از اتفاقات بازار باخبر باشید تا استراتژی مناسب را به کار ببرید. برخی شاخص های مورد اهمیت که در زیر آورده شده است به درک روندهای کوتاه مدت بازار رمز ارزها کمک می‌کنند.

• نسبت ارزش بازار به ارزش واقعی (Market Value to Realized Value)

ارزش بازار (Market Cap) به ارزش واقعی (Realised Cap) نسبتی است که در تحلیل آنچین کاربرد دارد. برای مثال پایین بودن مقدار این نسبت نزدیکی قیمت به یک کف محلی را نشان می دهد.

• ارزش شبکه به تراکنش (NVT):

با تقسیم مقدار ارزش بازار به حجم معاملات، نسبت NVT به دست می آید. NVT به دنبال مقایسه ارزش بنیادین یک شبکه رمز ارزی به قیمت فعلی آن است. مقدار پایین NVT احساسات نزولی و مقدار بالای آن احساسات مثبت در بازار را نشان می دهد.

• انباشت به جریان (Stock-to-flow ratio):

انباشت به جریان یا Stock to Flow مدلی است که به پیش بینی قیمت بیت کوین می‌پردازد.

• نسبت عرضه استیبل کوین (Stable coin Supply Ratio):

نسبت عرضه استیبل کوین شاخصی بین عرضه یک ارز دیجیتال و عرضه یک استیبل کوین است. این نسبت قدرت خرید بیت کوین در کوتاه مدت را نشان می‌دهد.

این ابزارهای آنچین راهی عالی برای درک اتفاقات روی بلاکچین رمز ارز است. تریدرها نیز در کنار این معیارها از اندیکاتورهای تکنیکالی نظیر شاخص قدرت نسبی (RSI) برای تقویت تحلیل‌های خود بهره می‌برند.

سخن پایانی

استفاده از یک تحلیل صحیح از جمله مهم‌ترین مواردی به شمار می‌آید که به شما کمک خواهد کرد تا در بازار ارزهای دیجیتال به موفقیت بسیار مناسبی دست یابید. تحلیل آنچین (On Chain) در ارز دیجیتال از جمله پیشرفته‌ترین تحلیل‌های مربوطه محسوب می‌شود که به کاربران زیادی اطلاعات مناسبی را ارائه خواهد داد. تحلیل مذکور به طور کامل بر روی شفافیت بازار تمرکز کرده است و به همین دلیل باید از جنبه‌های مختلفی مورد بررسی قرار بگیرد.

در این متن سعی کردیم تا این تحلیل را به شکل مناسبی به شما عزیزان توضیح دهیم. باید گفت که تحلیل آن چین یک لازمه اساسی برای کلیه کاربرانی محسوب می‌شود که قصد دارند به صورت مداوم و پیوسته به سود خوبی در بازار ارزهای دیجیتال دست یابند.